DANIA BEACH, Florida — Spirit Airlines, Inc. («Spirit» o la «Compañía») (NYSE: SAVE) ha anunciado hoy que ha firmado un acuerdo de apoyo a la reestructuración (el «RSA») respaldado por una supermayoría de los tenedores de bonos convertibles y de fidelidad de Spirit en los términos de una reestructuración integral del balance. Se espera que la reestructuración reduzca la deuda de Spirit, proporcione una mayor flexibilidad financiera, posicione a Spirit para el éxito a largo plazo y acelere las inversiones que proporcionen a los clientes mejores experiencias de viaje y un mayor valor.
En relación con la RSA, Spirit ha recibido compromisos de respaldo para una inversión de capital de 350 millones de dólares de los actuales tenedores de bonos y completará una transacción de desapalancamiento para igualar 795 millones de dólares de deuda financiada. Para llevar a cabo el RSA, la empresa ha iniciado un proceso preacordado según el capítulo 11 en el Tribunal de Quiebras de los Estados Unidos para el Distrito Sur de Nueva York (el «Tribunal»). Los tenedores de bonos existentes también están proporcionando 300 millones de dólares en financiación de deudor en posesión («DIP»), que, junto con las reservas de efectivo disponibles de Spirit y el efectivo proporcionado por las operaciones, se espera que apoyen aún más a la Compañía a través del proceso del capítulo 11.
Spirit espera seguir operando su negocio con normalidad a lo largo de este proceso preacordado y racionalizado del capítulo 11. Los clientes podrán seguir reservando y volando con toda tranquilidad. Los clientes pueden seguir reservando y volando sin interrupción y pueden utilizar todos los billetes, créditos y puntos de fidelidad con normalidad. El proceso del capítulo 11 en sí no afectará a los salarios o beneficios de los miembros del equipo, que seguirán siendo pagados y respetados por los empleados de Spirit. Los proveedores, arrendadores de aeronaves y titulares de deudas garantizadas con aeronaves seguirán recibiendo sus pagos en el curso ordinario y no se verán perjudicados.
«Me complace que hayamos alcanzado un acuerdo con una supermayoría de nuestros tenedores de bonos convertibles y de fidelidad sobre una recapitalización integral de la Compañía, lo que supone un fuerte voto de confianza en Spirit y en nuestro plan a largo plazo», dijo Ted Christie, Presidente y Consejero Delegado de Spirit. «Este conjunto de transacciones fortalecerá materialmente nuestro balance y posicionará a Spirit para el futuro, mientras continuamos ejecutando nuestras iniciativas estratégicas para transformar la experiencia de nuestros huéspedes, proporcionando nuevas opciones de viaje mejoradas, mayor valor y mayor flexibilidad. Estoy muy orgulloso del trabajo duro y la dedicación del equipo de Spirit, que es clave para nuestro progreso sostenido en el avance de nuestro negocio y la entrega a nuestros clientes».
Como parte del proceso del capítulo 11, Spirit está presentando una propuesta de Plan de Reorganización (el «Plan») que incorpora los términos acordados del RSA y está sujeto a confirmación por el Tribunal. La Compañía ha recibido el apoyo de una supermayoría de sus tenedores de bonos leales y convertibles y espera salir de un proceso simplificado del capítulo 11 en el primer trimestre de 2025.
Junto con la petición, Spirit ha presentado una serie de mociones de primer día, que, una vez aprobadas por el Tribunal, facilitarán aún más a la Compañía el funcionamiento de su negocio en el curso ordinario durante el proceso racionalizado del capítulo 11.
Como consecuencia de la presentación de la demanda, Spirit espera dejar de cotizar en la Bolsa de Nueva York a corto plazo. La empresa espera que sus acciones ordinarias sigan cotizando en el mercado extrabursátil durante el proceso del capítulo 11. Se espera que las acciones se anulen y se retiren del mercado. Se espera que las acciones sean anuladas y carezcan de valor como parte de la reestructuración de Spirit.
Spirit Airlines/Noviembre 18 de 2024
